ケリー基準
仮定した反復賭けモデルで、資産の対数の期待成長を最大にする資金割合を求める方法です。
この用語の意味
仮定した反復賭けモデルで、資産の対数の期待成長を最大にする資金割合を求める方法です。二つの結果だけのモデルでは f＝p−(1−p)/b。pは勝率、bは賭け金1に対する純利益です。確率の推定誤差や実際の損益分布の違いがあるため、口座成長の保証ではありません。
具体例
独立で同じ条件の架空の賭けで、勝率0.6、勝てば賭け金と同額の利益、負ければ賭け金全額の損失なら、f＝0.6−0.4＝0.2、つまり資金の20%です。これは取引量の推奨ではありません。同じ勝率でも費用込みの利益が賭け金の0.8倍なら、f＝0.6−0.4/0.8＝0.1で10%になります。
式の入力が変われば出力も変わります。推定した値を、保証された優位性と取り違えません。
小さな画面では横にスクロールするか、図を拡大できます。数値と要点は下のテキストにも記載しています。
- 利益倍率b＝1
- f＝20% – 0.6−0.4/1
- 利益倍率b＝0.8
- f＝10% – 0.6−0.4/0.8
理解度を確認
練習の目安： 約1分.
答えと解説を見る
0.6−0.4/0.8＝0.1です。実際に10%を賭ける推奨ではありません。
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練習問題
出典と補足資料
出典へのリンクは、変更され得る全ての条件を閲覧のたびに再確認していることを意味しません。
数値例は仮定です。商品仕様や各国の制度は異なる場合があります。