Risiko portofolio

Risiko portofolio berkaitan dengan gabungan paparan, ukuran, arah dan hubungan antarposisi.

Apa artinya?

Risiko portofolio berkaitan dengan gabungan paparan, ukuran, arah dan hubungan antarposisi. Menjumlah rugi pada stop hanya membentuk skenario, bukan batas kerugian terjamin. Simbol berbeda dapat mempunyai faktor mata uang yang sama, dan hubungan harga dapat berubah.

Contoh konkret

Contoh sumber: tiga posisi masing-masing direncanakan rugi 100 PLN pada stop, sehingga skenario total 300 PLN; gap dan fill lebih buruk dapat melampauinya. Model kontrak linear terpisah: long 5.000 EUR/USD pada 1,1000 dan long 4.000 GBP/USD pada 1,2500; ditambah short 1.000 EUR/USD pada 1,1000. Paparan awal USD adalah −5.500−5.000+1.100 = −9.400 USD. Ada tiga posisi, tetapi satu short kecil tidak menghapus dua long besar. Skenario kedua pasangan turun tepat 1%: hasil USD adalah −55−50+11 = −94 USD, atau −1.504.000 IDR pada kurs konversi yang diasumsikan tetap 16.000. Skenario lain EUR/USD turun 2% sementara GBP/USD naik 1% memberi −110+50+22 = −38 USD. Semua jumlah dan kurs hipotetis, fill tepat pada harga skenario, tanpa biaya, margin atau pertukaran pokok. Tidak digunakan korelasi historis maupun jaminan stop.

Risiko portofolio — periksa basis perbandinganModel hipotetis dengan asumsi terbuka; bukan hasil strategi atau data ekonomi aktual.PERHITUNGAN HIPOTETISLong EUR dan GBP−5.500 − 5.000 USDShort EUR kecil+1.100 USDKedua pasangan −1%−55 − 50 + 11 = −94 USDEUR −2%; GBP +1%−110 + 50 + 22 = −38 USD
Risiko portofolio — periksa basis perbandingan. Model hipotetis dengan asumsi terbuka; bukan hasil strategi atau data ekonomi aktual.

Hitung paparan faktor dengan ukuran dan arah, lalu ubah beberapa faktor dalam skenario terpisah; jumlah simbol atau net satu mata uang tidak menjamin risiko nol.

Pada layar kecil, gulir diagram mendatar atau perbesar. Nilai dan kesimpulan juga tersedia dalam teks di bawah.

Long EUR dan GBP
−5.500 − 5.000 USD – Paparan USD awal kedua long.
Short EUR kecil
+1.100 USD – Net faktor USD awal −9.400.
Kedua pasangan −1%
−55 − 50 + 11 = −94 USD – Pada konversi 16.000: −1.504.000 IDR.
EUR −2%; GBP +1%
−110 + 50 + 22 = −38 USD – Pola lain: −608.000 IDR, bukan hasil skenario pertama.

Periksa pemahaman Anda

Latihan: sekitar 3 menit.

Berapa hasil model jika kedua pasangan turun 1% dan hasil USD dikonversi pada 16.000?

Lihat jawaban dan penjelasan

Benar. −55−50+11=−94 USD; dikalikan 16.000. Ini satu skenario, bukan maksimum kerugian.

Istilah terkait

Latihan praktis

Korelasi pasangan mata uang: matriks, skala dan risiko portofolioHitung Pearson dari return selaras dan bedakan korelasi, amplitudo, arah posisi serta skenario kerugian. r = 1 belum berarti dua kaki saling meniadakan.8 menit →Manajemen risiko: empat pilar, jendela kerugian dan basis modalHubungkan ukuran posisi, aturan keluar, jendela batas dan eksposur gabungan. Bandingkan batas harian dengan waktu bergulir serta risiko uang tetap dengan ekuitas berubah.7 menit →

Sumber dan penjelasan tambahan

Tautan sumber tidak berarti setiap ketentuan yang dapat berubah diperiksa ulang setiap kali Anda berkunjung.

Contoh bersifat hipotetis. Spesifikasi produk dan aturan nasional dapat berbeda.