Rasio Sortino

Rasio Sortino mengukur imbal hasil yang disesuaikan dengan risiko dengan membagi kelebihan imbal hasil di atas tingkat pengembalian minimum yang dapat diterima dengan deviasi sisi bawah (downside deviation), yaitu volatilitas imbal hasil negatif saja. Berbeda dengan rasio Sharpe, rasio ini tidak menghukum volatilitas sisi atas, sehingga lebih adil untuk strategi dengan distribusi hasil yang asimetris.