القيمة المعرضة للخطر المشروطة (CVaR)

القيمة المعرضة للخطر المشروطة (CVaR)، وتُعرف أيضًا بالعجز المتوقع، هي متوسط الخسارة المتوقعة في أسوأ السيناريوهات التي تتجاوز عتبة القيمة المعرضة للخطر (VaR). فبينما يكتفي VaR ببيان أن الخسارة لن تتجاوز مستوى معينًا عند مستوى ثقة محدد، يقيس CVaR مدى عمق ذيل الخسائر، مما يجعله أفضل لرصد مخاطر الأحداث المتطرفة.