Aturan 1%: ukuran posisi, pembulatan dan biaya sepanjang waktu

Dalam tinjauan hipotetis, trader mencatat win rate 58% dan rata-rata keuntungan serta kerugian dalam R yang mirip, tetapi memakai volume sangat berbeda. Statistik R tanpa bobot itu belum menentukan hasil kas tanpa ukuran transaksi, biaya serta urutan hasil. Bandingkan risiko rencana dan hasil aktual dalam mata uang rekening sebelum menetapkan penyebab kerugian.

Fraksi satu persen sebagai pilihan: matematika rangkaian rugi

Di sini, 1% adalah anggaran awal kerugian rencana dari ekuitas saat ini, bukan angka optimal universal atau jaminan kerugian kas maksimum. Matematika drawdown menjelaskan pemulihan yang asimetris: rugi 20% memerlukan pertumbuhan 25% dari sisa modal; rugi 50% memerlukan 100%. Fraksi lain menghasilkan angka model berbeda.

Dengan hasil independen dan peluang rugi 50%, peluang satu blok sepuluh transaksi yang ditentukan seluruhnya rugi adalah 0,5¹⁰ = 0,09765625%. Peluang setidaknya satu rangkaian sepuluh rugi dalam 200 transaksi sekitar 8,99%, dengan memperhitungkan rangkaian bertumpang tindih; bukan satu dari sembilan. Dalam model fixed-fractional ideal, sepuluh kerugian tepat 1% menyisakan 10.000 EUR × 0,99¹⁰ ≈ 9.043,82 EUR, turun 9,56%. Ketergantungan hasil, gap, biaya serta perubahan kondisi dapat mengubah hasil nyata.

Dengan asumsi fraksi tetap ideal sama, sepuluh kerugian 2% menyisakan 8.170,73 EUR: turun 18,29% dan memerlukan pertumbuhan pemulihan 22,39%. Sepuluh kerugian 5% menyisakan 5.987,37 EUR: turun 40,13%, memerlukan pemulihan 67,02%. Empat kerugian 5% menurunkan modal 18,55%. Ini hitungan majemuk, bukan bukti reaksi kebanyakan trader atau jaminan kelangsungan rekening.

Setelah tiga malam, 3 + 0,50 + 3 × 0,50 = 5 USD masih memenuhi anggaran model. Setelah empat malam, total 5,50 USD meskipun stop dan volume sama. Masukkan jadwal biaya instrumen serta lama posisi direncanakan. Durasi perkiraan tidak menjamin biaya akhir atau fill stop biasa pada harga yang diminta.

Malam kalender berbeda dari pengali biaya

Model tambahan terpisah memakai kerugian harga 3 USD, biaya satu kali 0,50 USD dan tarif dasar 0,50 USD per unit pembebanan. Berbeda dari diagram tanpa pengali, anggap dua perpindahan hari berturut-turut memiliki pengali rekaan 3 lalu 1. Pada perpindahan pertama, total sudah 3 + 0,50 + 3 × 0,50 = 5 USD; sesudah perpindahan kedua menjadi 5,50 USD. Batas terlewati setelah dua peristiwa pembebanan, walaupun diagram memerlukan empat malam berbiaya tunggal. Jangan memasukkan jumlah malam kalender saja ketika jadwal instrumen memakai pengali. Ini bukan penetapan hari triple swap atau tarif broker tertentu.

Rumus ukuran posisi: contoh EUR/USD bertahap

Rumus sederhana adalah lot = (ekuitas saat ini × fraksi risiko pilihan) ÷ (jarak stop dalam pip × nilai pip satu lot penuh dalam mata uang rekening), dengan jarak dan nilai pip positif. Ini memperkirakan kerugian harga pada fill stop yang diasumsikan. Periksa biaya, konversi, minimum serta langkah secara terpisah. Unit kontrak dijelaskan dalam satuan lot trading ritel.

Pada rekening hipotetis 10.000 EUR, 1% adalah 100 EUR. Kontrak standar EUR/USD memberi 10 USD per pip. Dengan referensi 1.0800 USD per EUR, nilainya sekitar 9,2593 EUR per pip; kerugian model 50 pip per lot adalah 462,963 EUR. Volume mentah tepat 0,216 lot. Dengan langkah 0,01, volume 0,21 memperkirakan kerugian harga 97,22 EUR, sedangkan 0,22 sekitar 101,85 EUR, sebelum biaya. Pembulatan konversi tidak membuktikan kepatuhan tepat pada anggaran atau kerugian maksimum.

Pertahankan anggaran 100 EUR dan konversi referensi tetap 1.0800 USD per EUR. Stop 100 pip menghasilkan volume mentah 0,108 lot, menjadi 0,10 pada langkah 0,01, dengan kerugian harga sekitar 92,59 EUR. Stop 25 pip memberi mentah 0,432, menjadi 0,43, sekitar 99,54 EUR. Kerugian setelah pembulatan tidak harus tepat 1%; konversi saat exit dan eksekusi aktual dapat berbeda dari referensi.

Ketika volume yang diizinkan tidak sesuai anggaran

Dua contoh USD hipotetis memakai nilai pip 10 USD per lot, minimum dan langkah 0,01, fill stop tepat serta tanpa biaya tambahan. Pada akun 500 USD, anggaran pilihan 1% adalah 5 USD. Untuk 30 pip, mentah 5 ÷ (30 × 10) = 0,016666… menjadi 0,01 setelah dibulatkan ke bawah, menghasilkan kerugian harga 3 USD; 0,02 menghasilkan 6 USD dan melampaui anggaran. Pada 1.000 USD, anggaran 0,5% juga 5 USD. Stop 80 pip memberi mentah 0,00625, di bawah minimum: 0,01 justru menghasilkan 8 USD. Volume diizinkan nol berarti tidak ada posisi yang sesuai input, bukan transaksi gratis atau instruksi membulatkan ke atas.

Sebelum setiap keputusan sizing, perbarui basis modal yang dipilih secara eksplisit serta input instrumen. Rekonsiliasi mingguan berguna, tetapi tidak menggantikan ekuitas saat ini jika aturan memang memakainya. Catat perhitungan ukuran dan alasan perubahan rencana; jarak stop, nilai pip, konversi serta biaya dapat berubah bahkan setelah transaksi rugi.

Pola perilaku yang perlu dicatat dalam jurnal

Catat apakah anggaran dinaikkan untuk mengejar kerugian, volume dipilih tanpa menghitung input atau deposit awal tetap dipakai ketika aturan menyebut ekuitas saat ini. Itu pertanyaan pemeriksaan, bukan diagnosis bahwa kebanyakan trader pasti melakukan kesalahan sama. Volume lebih besar setelah rugi tidak sendiri membuktikan balas dendam: stop yang lebih sempit dapat memerlukan volume lebih besar meskipun anggaran uang turun. Periksa keseluruhan perhitungannya.

Batas per posisi dan batas rekening adalah pilihan terpisah

Dalam rencana hipotetis 500 USD, batasi kerugian harga per posisi 5 USD dan per hari 10 USD. Definisikan pembukuan harian sebagai kerugian terealisasi ditambah kerugian awal rencana posisi masih terbuka, tanpa mengimbangi dengan keuntungan. Kerugian terealisasi 4 USD serta dua anggaran terbuka masing-masing 3 USD sudah berjumlah 10 USD. Posisi baru 3 USD memenuhi batas individual 5 USD tetapi membawa total harian ke 13 USD. Ini satu definisi pembukuan eksplisit, bukan jaminan kerugian pasar atau aturan setiap rekening.

Dalam model hasil biner tetap, menggandakan fraksi risiko menggandakan rata-rata serta simpangan baku return satu transaksi; varians menjadi empat kali. Drawdown majemuk setelah n kerugian sama adalah 1 − (1 − r)ⁿ; angkanya tidak tepat berlipat dua saat r digandakan. Untuk sepuluh kerugian, 1% memberi drawdown 9,56% dan 2% memberi 18,29%, kurang dari dua kalinya.

Langkah menerapkan aturan satu persen

1. Catat ekuitas saat ini, fraksi pilihan, jarak stop, kontrak serta nilai pip mata uang rekening. Lembar sizing perlu memuat input terakhir, bukan diam-diam menetapkannya sama untuk semua instrumen. Periksa biaya, minimum, langkah volume dan kebutuhan margin sebelum memilih ukuran.
2. Perbarui basis modal sebelum setiap keputusan jika memakai ekuitas saat ini. Rekonsiliasi mingguan memeriksa catatan, tetapi saldo Jumat tidak tetap terkini setelah perubahan rekening berikutnya.
3. Tulis larangan menaikkan anggaran risiko rencana untuk mengejar rugi. Hitung ulang volume dari ekuitas saat ini serta stop pilihan; stop lebih rapat dapat memerlukan volume lebih besar walaupun anggaran uang turun.
4. Catat kerugian rencana dan aktual secara terpisah, bersama basis ekuitas, biaya, konversi dan fill. Penyimpangan tidak menunjuk spread atau pembulatan secara unik; periksa komponennya. Ambang 0,2 poin persentase bukan bukti universal penyebab.
5. Gunakan expectancy strategi dalam R sebagai estimasi sampel dengan hasil neto serta ukuran transaksi yang dinyatakan. Itu sendiri, bahkan setelah 100 transaksi, tidak memvalidasi fraksi risiko atau membuktikan profitabilitas mendatang.

Bacaan terkait: kriteria Kelly, sistem anti-martingale dan bagian manajemen risiko ForexMechanics.