V tomto článku
Po prečítaní dokážete…
- Určíte vydanie a miesto úryvku pre opakovateľnú poznámku.
- Rozlíšite priemer zmien od celkovej zmeny kapitálu.
- Oddelíte EUR náklad učenia a čistý obchodný výsledok.
Vysvetlenie pojmov priamo v článku
Backtest: skúška pravidiel na historických údajoch Obchodný denník Pokles od maxima: drawdown Hedge fondy na menovom trhu Veľkosť pozície (objem) Obchodný plánKnihu o obchodovaní vyberajte podľa otázky, ktorú potrebujete vyriešiť. Príručka grafov, sprievodca menovým trhom a rozhovory s vybranými tradermi prinášajú odlišný materiál. Týchto osem titulov je redakčná mapa čítania, nie rebríček výnosov alebo povinný nákupný zoznam.
Pomenujte medzeru a skontrolujte vydanie
Pred kúpou alebo požičaním si prezrite obsah a ukážku. Chýba vám definícia formácie, výpočet expozície, vysvetlenie plnenia alebo vyhodnotenie testu? Ďalší úvod môže opakovať známe základy, zatiaľ čo optimalizácia môže predpokladať mechaniku, ktorú ešte neovládate.
Na malej obrazovke posúvajte tabuľku vodorovne, aby ste prečítali všetky stĺpce.
| Autor a titul | Vaša kontrolná otázka |
|---|---|
| John J. Murphy — Technical Analysis of the Financial Markets | Viem určiť formáciu pred pozorovaním ďalšej ceny? |
| Kathy Lien — Day Trading and Swing Trading the Currency Market | Aký pár, horizont a podmienky vzťah predpokladá? |
| Mark Douglas — Trading in the Zone | Mením plán iba kvôli jedinému výsledku? |
| Brett N. Steenbarger — The Daily Trading Coach | Aký záznam preukáže vykonanie cvičenia? |
| Van K. Tharp — Trade Your Way to Financial Freedom | Ako objem mení expozíciu a pokles kapitálu? |
| Larry Harris — Trading and Exchanges | Ako pravidlá miesta obchodovania menia vykonanie? |
| Robert Pardo — The Evaluation and Optimization of Trading Strategies | Kde sa vyberali parametre a ktoré dáta zostali nepoužité? |
| Jack D. Schwager — Market Wizards | Čo je pozorovanie z rozhovoru a čo testované pravidlo? |
Zapíšte celý názov, vydanie a formát. Rok dotlače prekladu neaktualizuje automaticky pôvodný text. Vymyslené E1/E2 nižšie ukazujú, prečo „strana 80“ nestačí: vykonanie je v E1 na 80, v E2 na 106, pričom jeho 80 sa venuje definíciám. Sú to učebné karty, nie skutočné strany alebo citáty uvedených autorov.
Murphy a Lien: definície a menové predpoklady
Vydavateľ datuje vybrané Murphyho vydanie do roku 1999. Popisuje grafy, indikátory a vzťahy medzi trhmi. Z kapitoly vytvorte pozorovateľné pravidlo bez znalosti nasledujúcich cien. Známa príručka nie je jediný úvod ani dôkaz výhody každej formácie.
Wiley uvádza tretie vydanie Lien v decembri 2015 a copyright 2016. Obsah spája pozadie menového trhu s technickými a fundamentálnymi prístupmi. Pri vzťahu medzi seansami či trhmi zapíšte pár, horizont, dáta a mechanizmus. Neprenášajte ho automaticky na každé obdobie a nástroj. Historický softvér a podmienky porovnajte s aktuálnou dokumentáciou a konkrétnou zmluvou.
Douglas, Steenbarger a Tharp: rozhodnutia a riziko
Záznam Prentice Hall Press datuje vybrané Trading in the Zone od Douglasa na 1. januára 2001. Témou je neistota a rozhodovacie návyky. Skúmať ich možno na deme a v záznamoch; skutočná finančná strata nie je vstupná podmienka učenia. Princíp disciplíny nemeňte na štatistické tvrdenie, že všetky po sebe idúce obchody sú nezávislé. Spoločné expozície a podmienky vytvárajú závislosť.
Steenbargerovo The Daily Trading Coach má 101 lekcií. Vybraný tlačený záznam uvádza 2009, online záznam môže byť neskorší. Vyberte cvičenie a preukázateľný záznam, napríklad plán napísaný pred rozhodnutím. Počet lekcií neurčuje povinný denný rozvrh, dvojstranovú dĺžku ani rast ziskovosti.
Druhé Tharpovo vydanie obsahuje vývoj systému, R-násobky, očakávanú hodnotu a veľkosť pozície. Vydavateľ rozlišuje publikovanie 2006 a copyright 2007. Pôvodný samostatný model určí R na 100 PLN: čistý zisk 150 PLN je 1,5R, strata 120 PLN −1,2R. Pôvodný menovateľ nemeňte po výsledku. Náklady a vykonanie môžu prekročiť plánované cenové riziko. Názov knihy ani metóda objemu nesľubujú finančnú slobodu.
Harris a Pardo: vykonanie a návrh testu
Oxford University Press uvádza Harrisovo Trading and Exchanges z 24. októbra 2002. Rozsah mikroštruktúry zahŕňa elektronické komunikačné siete ECN; označiť všetky príklady za staršie než rozšírenie elektronického obchodovania by bolo nesprávne. Odlišujte miesto s knihou pokynov od vykonania individuálneho OTC CFD poskytovateľa. Záujmy účastníkov samy nedokazujú manipuláciu konkrétneho obchodu.
Wiley pri Pardovi rozlišuje copyright 2008 od online záznamu 2012. Obsah zahŕňa vývoj, testovanie, optimalizáciu, walk-forward a preučenie. Vyhodnotenie potrebuje aj manuálne pravidlo. Uchovajte alternatívy, obdobia výberu parametrov, náklady a neskoršie hodnotiace dáta. Samotný walk-forward neodstraňuje všetko skreslenie výberom. Pri konkrétnej medzere pomôže aj výber mentora pre jasný problém.
Schwager: rozhovor je podnet na otázku
Market Wizards je súbor rozhovorov. Vybraný záznam Wiley opisuje vydanie 2012 s novým predslovom a doslovom, nie každý zväzok série. Porovnajte prístupy a obmedzenia hovoriacich, ale úspešní respondenti nie sú celá populácia traderov. Príbeh môže naznačiť hypotézu bez úplných reprodukovateľných pravidiel. Neurčuje typický výnos čitateľa ani kauzálny účinok jedného návyku.
Strana 80 nemusí označovať rovnaký úryvok
Fiktívne karty E1 a E2: E1 vykonanie na 80, E2 definície na 80 a vykonanie na 106. Nejde o strany skutočnej knihy alebo citácie autora.
Číslo strany potrebuje konkrétne vydanie
Na malej obrazovke posúvajte diagram vodorovne alebo ho zväčšite. Vysvetlenie nájdete aj v texte.
K autorovi a strane doplňte plný názov, vydanie, formát, kapitolu a dostupné ISBN konkrétnej publikácie. V PDF odlišujte vytlačenú stranu a číslo obrazovky v čítačke. Pri inom rozložení hľadajte tému aj kontext; nepripisujte vetu z nesúvisiaceho úryvku.
Dve vymyslené rozloženia bez falošného ISBN a atribúcie skutočnému autorovi. Pred porovnaním je určená téma na oboch kartách.
Čo znamená uvedený priemer?
Pôvodný aritmetický príklad začína kapitálom 100, rastie o 50% a potom klesá o 50%, bez tokov a dodatočných nákladov: 100→150→75. Priemer percent je nula, ale konečný kapitál je o 25 % nižší.
Na malej obrazovke posúvajte tabuľku vodorovne, aby ste prečítali všetky stĺpce.
| Miera | Výpočet | Výsledok |
|---|---|---|
| Aritmetický priemer zmien | (50%−50%)/2 | 0% |
| Celková zmena kapitálu | 1,5×0,5−1 | −25% |
| Konštantná zložená zmena na obdobie | √0,75−1 | Približne −13,40% |
Sú to samostatné učebné výpočty, nie obvinenie či citát niektorého autora. Pri „priemere“ overte menovateľ, obdobie, zložené úročenie a toky. Priemerná suma na obchod, priemer R a zložený výnos účtu odpovedajú na iné otázky.
Nový EUR model: obchodný výsledok a náklad učenia
Vlastná hypotetická evidencia celého študijného rozpočtu má na začiatku 1000 EUR. Kniha stojí zadaných 40 EUR, nie aktuálnu cenu konkrétneho titulu. Po nákupe zostáva 960 EUR, z ktorých model financuje obchodovanie. Dva následne úplne uzavreté obchody majú už čisté výsledky +10 a −5 EUR, so zahrnutými všetkými poplatkami, financovaním a konverziami. Žiadne ďalšie náklady, kredity, externé toky ani otvorené pozície na konci.
Obchody spolu zarobili 5 EUR; po knihe a obchodoch zostáva celkovo 965 EUR. Zmena celého rozpočtu je −35 EUR/−3,5%, zatiaľ čo obchodný výsledok voči 960 EUR je 5/960≈0,52%. Knihu zaraďte samostatne ako vzdelávací náklad; nevymýšľajte jej ticket v brokerovej histórii a neúčtujte ju v oboch kategóriách.
Táto evidencia celkových prostriedkov nie je natívny brokerov report ani daňový záver. Náklad knihy nepreukazuje, že spôsobila nasledujúcich +5 EUR. Aj bez zmeny pravidla môže byť výsledkom čítania presnejšia otázka a reprodukovateľná kontrola.
Oddelené kategórie predídu dvojitému započítaniu a nesprávnemu porovnaniu menovateľov. Nasledujúci zisk nepreukazuje účinok knihy.
Na malej obrazovke možno diagram posúvať vodorovne alebo zväčšiť. Hodnoty a záver nájdete aj nižšie v texte.
- Vzdelávanie
- 1000−40=960 EUR – Zadaná cena, nie cenová ponuka ani brokerov ticket.
- Obchodovanie
- +10−5=+5 EUR – Čisté náklady/funding/FX už zahrnuté;5/960≈0,52%.
- Celý rozpočet
- 960+5=965 EUR – Od začiatku−35 EUR/−3,5%. Kniha nie je súčasne ďalší obchodný poplatok.
Z kapitoly urobte reprodukovateľnú poznámku
- Uložte titul, vydanie, formát, kapitolu a stranu, prípadne konkrétne ISBN. Pri PDF rozlíšte tlačené strany a obrazovky.
- Oddeľte doložený fakt, názor autora a svoju interpretáciu. Parafráza nie je doslovná citácia.
- Určte predpoklady a výpočet alebo dátový test, ktorý môže tvrdenie spochybniť. Uchovajte aj zamietnuté nápady.
- Výpočet, história a demo môžu predchádzať finančnej expozícii. Pevných 60 dní ani niekoľko desiatok obchodov samo nepreukazuje výhodu.
Užitočná kniha nemusí zmeniť vaše obchodné pravidlo. Ak ukážka nechá konkrétnu medzeru, pozrite hodnotenie kurzu. Pokrokom je lepšie vysvetlenie a kontrola, nie väčšia polica alebo povinné použitie každej myšlienky.
Overte si, čo ste sa naučili
Cvičenie: približne 2 minúty.
Zobraziť odpoveď a vysvetlenie
Číslo závisí od rozloženia. Zhodná téma je na 106 v tejto fiktívnej karte.
Ďalšie otázky
Ktorou knihou začať?
Pomenujte medzeru a prečítajte obsah s ukážkou. Murphy rieši grafové pojmy, Lien menový trh; iné tituly rozhodovanie, riziko, vykonanie či test. Žiadny titul nie je povinný a skutočná strata nie je podmienkou učenia o neistote.
Nie sú tieto knihy zastarané?
Rozlíšte konkrétne vydanie a formát od online dátumu a dotlače. Historické podmienky a softvér porovnajte s aktuálnymi dokumentmi. Harris zahŕňa ECN, takže rok 2002 neznamená, že všetky príklady predchádzajú elektronickému obchodovaniu.
Stačí samotné čítanie?
Môže spresniť definície a otázky. Výhoda potrebuje adekvátne vyhodnotenie určených pravidiel, dát, nákladov a výberu. Desiatky obchodov alebo pevný kalendár nestačia. Výpočet, história či demo môžu predchádzať expozícii; susedné výsledky nemusia byť nezávislé.
Čomu sa pri výbere vyhnúť?
Overte zdroje tvrdení, predpoklady, obmedzenia a reprodukovateľnosť. Vybrané príbehy úspechu nie sú populačné dôkazy; rozpoznajte obchodný záujem. Životopis, predajný titul ani názov indikátora nepreukazujú výkon metódy.
Zdroje a overenie
- Penguin Random House — Murphy, selected edition
Záznam 1999 a opis rozsahu; nie plná lektúra knihy alebo dôkaz účinnosti každej formácie.
- Wiley — Lien, third edition
December 2015/copyright 2016, titul a obsah technických/fundamentálnych tém; historický záznam.
- Penguin Random House — Douglas
Vybraná tlač a e-kniha 1. januára 2001; nie dôkaz nezávislosti obchodov ani prijatie reklamných výnosových sľubov.
- Wiley — Steenbarger, The Daily Trading Coach
Vydavateľské metadáta a popis 101 lekcií, vybraná tlač 2009. Overenie identity a rozsahu, nie plná lektúra knihy.
- McGraw Hill — Tharp, second edition
Publikovanie 2006/copyright 2007 a obsah R, očakávanej hodnoty a veľkosti pozície. PLN príklad je náš, nie citát.
- Oxford University Press — Harris
24. októbra 2002 a abstrakt vrátane ECN; nie celá kniha alebo konkrétne OTC brokerové pravidlá.
- Wiley — Pardo
Copyright 2008 a online záznam 2012 s obsahom testovania/optimalizácie/walk-forward. Nie plný text ani imunita voči výberu.
- Wiley-VCH — Market Wizards
Metadáta a vydavateľský opis vybraného vydania 2012 s novým predslovom a doslovom. Nie plná lektúra rozhovorov.
- International ISBN Agency — ISBN assignment
Odlišné vydanie, jazyk a formát, stále ID konkrétnej publikácie. E1/E2 a 80/106 sú naše vymyslené karty.
Výpočty používajú výslovne uvedené predpoklady. Nenahrádzajú aktuálne trhové údaje ani podmienky poskytovateľa.