มูลค่า pip ต่อคู่เงิน — ทำไมไม่ใช่ 10 ดอลลาร์เสมอไป
มูลค่า pip คือจำนวนเงินที่คุณได้รับหรือสูญเสียเมื่อราคาเคลื่อนไหวหนึ่ง pip ฟังดูเหมือนค่าคงที่ แต่ที่จริงแล้วไม่ใช่ บน EUR/USD หนึ่ง pip ที่ล็อตเต็มคือ 10 ดอลลาร์พอดี บน USD/JPY ราว 6.67 ดอลลาร์ และบน EUR/GBP ใกล้เคียง 12.70 ดอลลาร์ ทั้งนี้ที่ขนาดสถานะเดียวกันทุกประการ ความแตกต่างนี้คือตัวกำหนดว่าคุณกำลังรับความเสี่ยงอยู่เท่าไหร่จริงๆ ในบทความนี้ผมจึงแยกแยะทุกส่วน ตั้งแต่ที่มา สูตรคำนวณสำหรับแต่ละประเภทของคู่เงิน ไปจนถึงการแปลงเป็นสกุลเงินบาทก่อนที่คุณจะส่งคำสั่งเปิดสถานะ
มูลค่า pip คืออะไรกันแน่
pip คือหน่วยมาตรฐานที่เล็กที่สุดของการเปลี่ยนแปลงราคา ได้แก่ ตำแหน่งทศนิยมที่สี่สำหรับคู่เงินส่วนใหญ่ (0.0001) และตำแหน่งทศนิยมที่สองสำหรับคู่เงินเยน (0.01) หากคุณยังไม่แน่ใจว่าหน่วยนี้มาจากไหน แนะนำให้อ่านบทความในหมวดแนวคิด Forex เพื่อทำความเข้าใจ pip ก่อน ที่นี่เราจะสมมติว่าคุณรู้จัก pip แล้ว และจะมุ่งเน้นเฉพาะมูลค่าทางการเงินของมัน
มูลค่า pip ตอบคำถามที่ต่างออกไป นั่นคือ เงินกี่ดอลลาร์ที่จะปรากฏในยอดเงินคุณสำหรับทุก pip ที่เป็นผลดี และหายไปกี่ดอลลาร์สำหรับทุก pip ที่เป็นผลเสีย มูลค่านี้ขึ้นอยู่กับสามสิ่งพร้อมกัน ได้แก่ ขนาดสถานะ ว่าสกุลเงินใดอยู่ในตำแหน่งตัวหาร และอัตราแลกเปลี่ยนที่คุณใช้แปลงผลลัพธ์เป็นสกุลเงินของบัญชี สิ่งแรกคุณควบคุมได้โดยการเลือกจำนวนล็อต สองสิ่งที่เหลือถูกกำหนดโดยตลาดและโครงสร้างของคู่เงิน นั่นคือเหตุผลที่การเคลื่อนไหว 50 pip บนสองเครื่องมือที่ต่างกันหมายถึงสองจำนวนเงินที่ต่างกัน
คู่เงินที่มีดอลลาร์เป็นสกุลเงินอ้างอิง — กรณีที่ง่ายที่สุด
คู่เงินที่คำนวณง่ายที่สุดคือคู่ที่มีดอลลาร์สหรัฐอยู่ทางขวา นั่นคือเป็นสกุลเงินอ้างอิง ได้แก่ EUR/USD, GBP/USD, AUD/USD, NZD/USD ล็อตเต็มคือ 100,000 หน่วยของสกุลเงินหลักเสมอ และ pip เท่ากับ 0.0001 ดอลลาร์ คูณกันเข้า: 100,000 × 0.0001 = 10 ดอลลาร์ ตัวเลขนี้ไม่เปลี่ยนแปลง ไม่ว่า EUR/USD จะอยู่ที่ 1.05 หรือ 1.15
คู่เงินหลักประเภท "บางอย่างเทียบกับดอลลาร์" ทุกคู่ให้ค่าคงที่ 10 ดอลลาร์ต่อ pip บนล็อตเต็ม นี่คือกลุ่มเดียวที่มูลค่า pip เป็นค่าคงที่จริงๆ และนั่นคือเหตุผลที่ EUR/USD สะดวกมากสำหรับการเริ่มเรียนรู้ คู่เงินอื่นๆ ทั้งหมดต้องการขั้นตอนเพิ่มเติมอีกหนึ่งขั้น
คู่เงินที่มีดอลลาร์เป็นสกุลเงินหลัก — มูลค่าที่เปลี่ยนแปลงได้
เมื่อดอลลาร์ย้ายไปอยู่ทางซ้ายและกลายเป็นสกุลเงินหลัก อย่าง USD/JPY, USD/CHF, USD/CAD สิ่งต่างๆ จะซับซ้อนขึ้น เพราะผลลัพธ์ pip เกิดขึ้นในสกุลเงินต่างประเทศและต้องแปลงกลับเป็นดอลลาร์ ตรรกะคือ นำ 100,000 หน่วยคูณด้วยขนาด pip เพื่อรับมูลค่าในสกุลเงินอ้างอิง จากนั้นหารด้วยอัตราของคู่เงิน
ยกตัวอย่าง USD/JPY ที่ 150 หนึ่ง pip คือ 0.01 เยน บนล็อตเต็มการเคลื่อนไหวหนึ่ง pip มีมูลค่า 100,000 × 0.01 = 1,000 เยน หารด้วยอัตราแลกเปลี่ยน: 1,000 / 150 = 6.67 ดอลลาร์ สำหรับ USD/CHF ที่ 0.90 หนึ่ง pip คือ 0.0001 ฟรังก์ นั่นคือ 10 ฟรังก์บนล็อต หารด้วย 0.90 ได้ 11.11 ดอลลาร์
ประเด็นสำคัญ: มูลค่า pip เคลื่อนไหวไปพร้อมกับอัตราแลกเปลี่ยน เมื่อ USD/JPY ขึ้นจาก 150 ไปที่ 160 หนึ่ง pip จะไม่มีมูลค่า 6.67 ดอลลาร์อีกต่อไป แต่ตกลงเหลือ 6.25 (1,000 / 160) ความแตกต่างเล็กน้อยบนการเทรดครั้งเดียว แต่จะขยายใหญ่ขึ้นตามจำนวนล็อตและความถี่ในการเทรด นักเทรดที่จำมูลค่า pip ของ USD/JPY ไว้จากปีก่อนกำลังทำงานด้วยข้อมูลล้าสมัยหลังจากที่อัตราแลกเปลี่ยนขยับมาก
คู่เงินข้ามที่ไม่มีดอลลาร์ — แปลงผ่านอัตราช่วย
คู่เงินที่ต้องคำนวณมากที่สุดคือคู่ที่ไม่มีดอลลาร์เลย ซึ่งเรียกว่า cross ได้แก่ EUR/GBP, EUR/JPY, GBP/JPY, AUD/NZD มูลค่า pip เกิดขึ้นในสกุลเงินอ้างอิงก่อน และเพื่อแปลงเป็นดอลลาร์ในบัญชีคุณ ต้องใช้อัตราช่วย นั่นคือคู่เงินแยกต่างหากที่เชื่อมสกุลเงินนั้นกับดอลลาร์
บน EUR/GBP ที่ 0.86 หนึ่ง pip บนล็อตเต็มคือ 100,000 × 0.0001 = 10 ปอนด์ แปลงปอนด์เป็นดอลลาร์ผ่าน GBP/USD ที่ 1.27 จะได้ 10 × 1.27 = 12.70 ดอลลาร์ต่อ pip ซึ่งมากกว่า EUR/USD แม้จะเทรดล็อตเดียวกัน ส่วน GBP/JPY และ EUR/JPY คิดเป็นเยน จึงทำงานเหมือนคู่เงินเยนทั่วไป: 100,000 × 0.01 = 1,000 เยน หารด้วย USD/JPY ที่ 150 ได้ 6.67 ดอลลาร์
นี่คือที่มาของความคลาดเคลื่อนที่มักทำให้ผู้เริ่มต้นประหลาดใจ GBP/JPY ที่เป็นที่รู้จักในฐานะ "สัตว์ร้าย" ที่มีความผันผวนสูง กลับมีมูลค่า pip ในหน่วยดอลลาร์ต่ำกว่า EUR/USD ที่สงบกว่า เพราะคิดในสกุลเยนที่มีมูลค่าต่ำ ส่วน EUR/GBP เป็นตรงข้าม ทุก pip มีน้ำหนักมากกว่า เพราะปอนด์มีราคาแพงกว่าดอลลาร์ ขนาดของการเคลื่อนไหวรายวันไม่ได้บอกอะไรเลยเกี่ยวกับความเสี่ยงต่อ pip
ล็อตขนาดเล็กและการแปลงเป็นบาทไทย
ตัวเลขทั้งหมดข้างต้นอ้างอิงจากล็อตเต็ม 100,000 หน่วย ผู้เริ่มต้นส่วนใหญ่เทรดด้วยสถานะที่เล็กกว่า และมูลค่า pip จะปรับตามสัดส่วนโดยตรง mini lot คือหนึ่งในสิบของล็อตเต็ม ดังนั้น pip จึงเล็กกว่าสิบเท่า micro lot คือหนึ่งในร้อย pip จึงเล็กลงร้อยเท่า สำหรับความเข้าใจเกี่ยวกับขนาดสถานะ สามารถหาข้อมูลเพิ่มเติมได้ที่หมวดฝึกปฏิบัติ Forex
นักเทรดชาวไทยหลายคนถือบัญชีในหน่วยดอลลาร์สำหรับ Forex แต่ถ้าต้องการเห็นมูลค่าในบาท ขั้นตอนสุดท้ายคือคูณด้วยอัตรา USD/THB ณ ขณะนั้น ยกตัวอย่างเช่น หาก USD/THB อยู่ที่ประมาณ 35 บาท pip บนล็อตเต็ม EUR/USD ที่มีค่า 10 ดอลลาร์ จะเทียบเท่าประมาณ 350 บาท บน mini lot ราว 35 บาท และบน micro lot ราว 3.50 บาท ค่าตัวคูณนี้เปลี่ยนตามอัตราแลกเปลี่ยน แต่ใช้ประมาณการณ์เบื้องต้นสำหรับการประเมินความเสี่ยงได้ดี
เหตุใดทั้งหมดนี้จึงสำคัญต่อการกำหนดขนาดสถานะ
มูลค่า pip ไม่ใช่เรื่องคณิตศาสตร์น่ารู้เฉยๆ มันคือการเชื่อมโยงที่ขาดหายไประหว่างเปอร์เซ็นต์ความเสี่ยงกับจำนวนล็อตที่คุณพิมพ์ลงในแพลตฟอร์ม กฎมีข้อเดียว: ความเสี่ยงต่อการเทรด = pip ของ Stop Loss × มูลค่า pip × ขนาดสถานะ หากต้องการให้ความเสี่ยงคงที่ขณะที่มูลค่า pip เปลี่ยนระหว่างคู่เงิน ขนาดสถานะต้องปรับตาม นี่คือหัวใจของการบริหารความเสี่ยงอย่างมีวินัย ที่จำนวนล็อตเป็นผลลัพธ์จากความเสี่ยง ไม่ใช่จากนิสัย
สมมติบัญชี 10,000 ดอลลาร์ ความเสี่ยง 1% ต่อการเทรด (100 ดอลลาร์) และ Stop Loss 50 pip สำหรับทุกคู่ จำนวนล็อตจะออกมาต่างกันอย่างสิ้นเชิงสำหรับเครื่องมือต่างๆ แม้ความเสี่ยงที่ประกาศไว้จะเหมือนกัน
นักเทรดที่พิมพ์ 0.20 ล็อตทุกที่เพราะ "นั่นคือที่คำนวณบน EUR/USD" จะรับความเสี่ยงมากกว่าที่ตั้งใจบน USD/CHF และน้อยกว่าบน USD/JPY การจับคู่จำนวนล็อตกับมูลค่า pip อย่างสม่ำเสมอคือรากฐานของการกำหนดขนาดสถานะที่ดี ก่อนถึงขั้นตอนนั้น ควรเข้าใจด้วยว่าเหตุใดกำไรที่แสดงในบัญชีบางครั้งน้อยกว่าการเคลื่อนไหวราคาคูณขนาดสถานะ สเปรดและการปัดเศษมูลค่า pip มักเป็นสาเหตุหลัก
"การกำหนดขนาดสถานะ ไม่ใช่การเลือกจุดเข้าเทรด คือสิ่งที่กำหนดว่าคุณจะอยู่รอดในตลาดได้หรือไม่ นักเทรดส่วนใหญ่หมกมุ่นกับสัญญาณที่สมบูรณ์แบบ ขณะที่ความแตกต่างที่แท้จริงอยู่ที่คำตอบของคำถามเดียว: มากแค่ไหน?" — Van K. Tharp, 1998
ขั้นตอนต่อไปของคุณ
- ตรวจสอบมูลค่า pip ในแพลตฟอร์มของคุณ เปิด MT4 หรือ MT5 คลิกที่ EUR/USD, USD/JPY และ EUR/GBP ทีละคู่ เปิดหน้าต่างคำสั่งใหม่และมองหาฟิลด์มูลค่า pip เปรียบเทียบตัวเลขทั้งสาม ที่ขนาดสถานะเดียวกันคุณจะเห็นว่าต่างกันหลายสิบเปอร์เซ็นต์ ความรู้นี้ทำให้คุณหยุดเดา และเริ่มตัดสินใจด้วยตัวเลขที่ถูกต้อง
- คำนวณ pip ด้วยมือสำหรับคู่เงินโปรดของคุณ ใช้อัตราแลกเปลี่ยนปัจจุบันและใช้สูตร: 100,000 คูณขนาด pip และสำหรับคู่ที่มีดอลลาร์เป็นสกุลเงินหลักหรือคู่ cross ให้หารด้วยอัตราที่เหมาะสม ตรวจสอบว่าตัวเลขของคุณตรงกับแพลตฟอร์มหรือไม่ ถ้าตรง คุณเข้าใจกลไกแล้วไม่ใช่แค่เชื่อซอฟต์แวร์ตาบอด
- จดค่าแปลงเป็นบาทไว้บนโน้ต เขียนสามตัวเลขสำหรับสถานะมาตรฐานของคุณ: pip มีมูลค่าเท่าไหร่ในดอลลาร์ เท่าไหร่ในบาทตามอัตราแลกเปลี่ยนปัจจุบัน และคุณรับความเสี่ยงเป็นจำนวนเงินเท่าไหร่บน Stop Loss ทั่วไป หลังจากสองสัปดาห์ตัวเลขเหล่านี้จะอยู่ในหัวคุณแล้ว
- คำนวณขนาดสถานะสำหรับสองคู่เงินที่มีความเสี่ยงเท่ากัน กำหนดเปอร์เซ็นต์ความเสี่ยงและ Stop Loss ทั่วไปของคุณ จากนั้นคำนวณจำนวนล็อตแยกกันสำหรับคู่เงินดอลลาร์และคู่ cross ดูว่าต้องต่างกันมากเพียงใดเพื่อให้ความเสี่ยงทางการเงินเท่ากัน นิสัยนี้แยกการกำหนดขนาดสถานะอย่างตั้งใจออกจากการเดา
แหล่งอ้างอิงและบรรณานุกรม
-
Investopedia Pip: What It Is, How It Works, and Examples · Definicja pipsa, klasyczna formuła wartości pipsa i przykłady przeliczeń dla par majorowych oraz par z jenem. www.investopedia.com ↗
-
OANDA Forex Pip Calculator · Kalkulator wartości pipsa potwierdzający przeliczenia dla par z dolarem w mianowniku, w liczniku oraz crossów. www.oanda.com ↗
-
BabyPips How to Calculate the Value of a Pip · Edukacyjne wyprowadzenie wzoru na wartość pipsa krok po kroku, w tym konwersja na walutę konta. www.babypips.com ↗
-
Myfxbook Pip Calculator · Niezależny kalkulator pipsa użyty do weryfikacji wartości dla mini- i micro-lotów oraz przeliczeń walutowych. www.myfxbook.com ↗
คำถามที่พบบ่อย
ทำไมมูลค่า pip จึงต่างกันในแต่ละคู่เงิน?
เพราะขึ้นอยู่กับสามสิ่งพร้อมกัน ได้แก่ ขนาดสถานะ ว่าสกุลเงินใดอยู่ในตัวหารของคู่เงิน และอัตราแลกเปลี่ยนที่ใช้แปลงผลลัพธ์เป็นสกุลเงินของบัญชี บน EUR/USD ล็อตเต็มคือ 100,000 ยูโร หนึ่ง pip คือ 0.0001 ดอลลาร์ ดังนั้นมูลค่าคือ 100,000 × 0.0001 = 10 ดอลลาร์พอดี เป็นจำนวนคงที่ บน USD/JPY หนึ่ง pip คือ 0.01 เยน ผลลัพธ์เกิดขึ้นในหน่วยเยน (1,000 เยนบนล็อต) และต้องหารด้วยอัตราแลกเปลี่ยน ที่ระดับ 150 จะได้ประมาณ 6.67 ดอลลาร์ บน USD/CHF ที่อัตรา 0.90 การคำนวณเดียวกันได้ 11.11 ดอลลาร์ นั่นคือที่มาของความแตกต่างระหว่างคู่เงิน
คำนวณมูลค่า pip สำหรับคู่เงินเยนอย่างไร?
คู่เงินเยนมี pip ที่ตำแหน่งทศนิยมที่สอง คือ 0.01 แทนที่จะเป็น 0.0001 เพราะเยนมีมูลค่าตัวเลขที่ต่ำ กลไกอย่างไรก็ตามเหมือนกับทุกคู่: นำ 100,000 หน่วยคูณขนาด pip จะได้มูลค่าในหน่วยเยน จากนั้นหารด้วยอัตราที่เหมาะสมเทียบกับดอลลาร์ บนล็อตเต็มจะได้ 100,000 × 0.01 = 1,000 เยน สำหรับ USD/JPY ให้หารด้วยอัตราของคู่นั้นเอง สำหรับ cross เช่น GBP/JPY หรือ EUR/JPY ให้หารด้วยอัตรา USD/JPY ที่ระดับ 150 จะได้ประมาณ 6.67 ดอลลาร์ต่อ pip ในทุกกรณี ยิ่ง USD/JPY สูง มูลค่า pip ยิ่งต่ำ
ต้องคำนวณมูลค่า pip ด้วยมือเองหรือไม่?
ไม่จำเป็น MT4, MT5 และแพลตฟอร์มส่วนใหญ่แสดงมูลค่า pip หรือมูลค่าหนึ่งจุดโดยตรงในหน้าต่างคำสั่งใหม่ และเครื่องคำนวณออนไลน์ฟรีทำการคำนวณให้คุณเมื่อคุณป้อนคู่เงินและขนาดสถานะ แม้กระนั้นการเข้าใจตรรกะก็คุ้มค่า เพราะนั่นคือสิ่งที่ทำให้คุณกำหนดขนาดสถานะอย่างตั้งใจและประเมินความเสี่ยงก่อนคลิก นักเทรดที่ไม่รู้ว่าหนึ่ง pip มีน้ำหนัก 10 ดอลลาร์ในคู่หนึ่งและเกือบ 13 ดอลลาร์ในอีกคู่ จะเลือกจำนวนล็อตตามความรู้สึกและรับความเสี่ยงมากเกินหรือน้อยเกินโดยไม่มีเหตุผล การคำนวณ pip ด้วยมือครั้งเดียวและเปรียบเทียบกับแพลตฟอร์มใช้เวลาหนึ่งนาทีแต่ให้ความมั่นใจว่าคุณเข้าใจว่าตนเองกำลังยืนอยู่บนอะไร
มูลค่า pip ส่งผลต่อขนาดสถานะอย่างไร?
ส่งผลโดยตรง เพราะมูลค่า pip คือตัวเชื่อมระหว่างเปอร์เซ็นต์ความเสี่ยงกับจำนวนล็อต กฎมีว่า: ความเสี่ยงต่อการเทรด = pip ของ Stop Loss × มูลค่า pip × ขนาดสถานะ เพื่อรับความเสี่ยง 1% จากบัญชี 10,000 ดอลลาร์ (100 ดอลลาร์) โดยมี Stop Loss 50 pip บน EUR/USD จะได้ 100 หาร (50 × 10) = 0.20 ล็อต บน EUR/GBP ที่หนึ่ง pip มีมูลค่า 12.70 ดอลลาร์ การคำนวณเดียวกันให้เพียงประมาณ 0.16 ล็อต บทสรุปคือเมื่อเทรดคู่เงินต่างๆ คุณต้องปรับขนาดสถานะตามมูลค่า pip เพื่อให้ความเสี่ยงในหน่วยเงินคงที่ มิฉะนั้น 1% ที่ประกาศไว้จะไม่ใช่ 1% ที่แท้จริง