Spot — tranzacție și dată a valutei

Aceeași sumă poate fi numerar prezent și totuși angajată la decontare. Data valutei este parte a reconcilierii lichidității.

Ce înseamnă?

FX spot este schimbul de valute la curs convenit pentru livrare apropiată, conform convențiilor și calendarelor perechii. Multe perechi folosesc T+2, cu excepții. Data tranzacției, data valutei și momentul creditării efective trebuie deosebite. Referința spot a unui CFD nu înseamnă că primești livrarea valutelor suport.

Exemplu concret

Exemplu original: un schimb convenit marți prevede livrarea a 200 EUR contra 220 USD joi, fără sărbători în calendarele celor două valute. Livrarea apropiată nu înseamnă transfer în momentul convenirii cursului. Model RON nou: cumpărare cu livrare a 200 EUR la curs atribuit de 5 RON/EUR, obligație de plată 1 000 RON. Declarăm un calendar simplificat T+2 cu zile comune eligibile: miercuri este prima zi, joi este sărbătoare fictivă neeligibilă, vineri a doua zi. Nu este calendar real EUR/RON ori regulă universală EBS. Ai marți 1 200 RON în numerar și nicio altă intrare; rezerva pentru decontarea vineri este 1 000, astfel numai 200 RON rămân neangajați. Plata separată a unei facturi de 1 000 RON joi ar lăsa 200 RON, cu deficit de finanțare de 800 RON la decontare. Cei 200 EUR de primit vineri nu sunt automat RON disponibili joi; nu presupunem vânzare, credit sau compensare. Faptul că numerarul nu a fost încă debitat nu anulează obligația deja convenită.

Numerar prezent versus obligație viitoareModel fictiv: numerar 1 200 RON, schimb cu plată 1 000 RON vineri, fără alte intrări ori conversii. Calendarul simplificat exclude joia atribuită ca sărbătoare.CALCUL IPOTETICNumerar afișat marți1 200 RONRezervă pentru vineri1 000 RONDupă factura de joi de 1 000Deficit 800 RON
Numerar prezent versus obligație viitoare. Model fictiv: numerar 1 200 RON, schimb cu plată 1 000 RON vineri, fără alte intrări ori conversii. Calendarul simplificat exclude joia atribuită ca sărbătoare.

Reconcilierea numerarului include date și obligații, fără livrare instantanee dedusă din numele spot.

Pe un ecran mic poți derula diagrama orizontal sau o poți mări. Valorile și concluzia apar și în textul de mai jos.

Numerar afișat marți
1 200 RON – Contractul este convenit, încă nedecontat.
Rezervă pentru vineri
1 000 RON – Rămân 200 RON neangajați.
După factura de joi de 1 000
Deficit 800 RON – Rămân 200, însă decontarea încă cere 1 000.

Verifică ce ai învățat

Exercițiu: aproximativ 2 minute.

În model ai 1 200 RON, dar datorezi 1 000 la decontare și nu ai alte intrări. Cât rămâne neangajat?

Arată răspunsul și explicația

1 200−1 000=200 RON. Plata suplimentară de 1 000 ar produce deficit de 800 la decontare.

Termeni asociați

Studiu aplicat

Decontare spot T+2 și rollover: date, calendare și costuriSepară data valutei spot de finanțarea CFD. Un calendar fictiv și un model RON arată de ce două praguri nu înseamnă două unități de finanțare.8 min →

Surse și explicații suplimentare

Un link către sursă nu înseamnă că fiecare condiție variabilă a fost verificată din nou la fiecare vizită.

Exemplele sunt ipotetice. Specificațiile produselor și regulile naționale pot fi diferite.