Trading de alta frecuencia (HFT)
Familia de técnicas algorítmicas de latencia muy baja y gran intensidad de mensajes de órdenes, incluidas modificaciones y cancelaciones. Puede abarcar creación de mercado y arbitraje y suele requerir acceso e infraestructura especializados. Contar mensajes no equivale a contar transacciones ejecutadas.
¿Qué significa?
Familia de técnicas algorítmicas de latencia muy baja y gran intensidad de mensajes de órdenes, incluidas modificaciones y cancelaciones. Puede abarcar creación de mercado y arbitraje y suele requerir acceso e infraestructura especializados. Contar mensajes no equivale a contar transacciones ejecutadas.
Ejemplo concreto
Un sistema ficticio envía 1000 actualizaciones de cotización en un segundo y completa diez transacciones. Son 1000 mensajes y 10 operaciones, no 1000 ejecuciones. El cociente de actividad es 100 actualizaciones por operación de ese intervalo; no es una tasa de ejecución de órdenes, porque las actualizaciones no se han definido como solicitudes de ejecución independientes. Tampoco permite calcular beneficio sin precios, cantidades y costes.
Un robot minorista rápido o un gráfico de intervalo corto no acreditan HFT. Comprueba acceso al mercado, latencia y qué representa cada contador.
- Actualizaciones
- 1000 en 1 segundo – Mensajes del supuesto
- Transacciones
- 10 – Operaciones completadas
- Cociente de actividad
- 100 mensajes/operación – No probabilidad ni tasa de fill
Comprueba lo aprendido
Aprox. 2 minutos de práctica.
Ver respuesta y explicación
El resto de la actividad no se convierte por deducción en fills.
Conceptos relacionados
Aprender en contexto
Fuentes y ampliación
El enlace a una fuente no implica que todas sus condiciones variables se revisen cada día que visitas la página.
Los ejemplos son hipotéticos. Las condiciones del instrumento y las normas nacionales pueden variar.