Order flow: olay kaydı, DOM miktarı ve TRY nakit tavanı

Belirli bir işlem yerinin verisinde yoğun agresif satışla destek kırılması ve sonra toparlanma gördüğünüzü varsayın. Bu, emilim hipotezi kurdurabilir; gizli bir kurumsal alıcıyı tanımlamaz veya sonraki hareketi kanıtlamaz. Burada 13 Mart 2023’e ait doğrulanmış işlem anlatılmıyor. Emir akışının hangi olayları kapsadığını, bekleyen miktarla gerçekleşen miktarın neden farklı olduğunu inceliyoruz.

Emir akışı aslında nedir?

Order flow analizi gerçekleşen işlemleri, bekleyen emirleri veya kotasyon güncellemelerini inceleyebilir. Bunlar farklı olaylardır: fiyat güncellemesi gerçekleşmiş miktar bildirmek zorunda değildir. Görünen emir büyüklüğü de sahibin kimliğini veya niyetini açıklamaz. Klasik teknik analiz de gerçek zamanlı güncellenebilir; ayrım “olaydan sonra” ile “olay sırasında” değildir.

Önce araç, işlem yeri, besleme ve olay türlerini yazın. DOM bekleyen veya kotasyon verilen miktarları; Time & Sales sağlanan gerçekleşmeleri gösterir. Footprint, sınıflanmış hacmi mum içinde fiyatlara; Volume Profile ise seçilen pencere boyunca fiyatlara dağıtır. Kapsam ve sınıflama kaynağa göre değişir. Hiçbiri kendiliğinden bütün küresel spot FX değildir.

Forex neden hisse senedi veya vadeli işlemlerden daha zordur?

Spot FX merkezî değildir; tek sağlayıcının akışı küresel işlemleri birleştirmez. Borsada listelenen araçlar da birden çok yerde işlem görebilir; listeleme yeri zorunlu tek yürütme yeri değildir. Defter veya bant okumadan önce hangi araç, yer ve olay türünün kapsandığını belirleyin.

OTC DOM, brokerın verdiği veriye bağlıdır: likidite sağlayıcı kotasyonları, yapılandırılmış fiyat seviyeleri veya başka bilgiler olabilir. Otomatik olarak broker müşterilerinin tam emir defteri değildir. MT5 belgeleri, miktar verilmediğinde Bid/Ask ve fiyat adımından oluşturulan seviyeleri de açıklar. Borsa sembolünde bekleyen miktarı Time & Sales gerçekleşmelerinden ayırın.

Defterde azalma gerçekleşen hacmi yeniden kurmaz

Tek kurgu seviyede keyfî miktar birimleri kullanılsın. Başlangıç 100, gerçekleşme 30, iptal 10, ekleme 20 olsun. Olaylar bu sırayla, tam ve ayrı verilmiştir; başka seviye, fiyat değişimi veya gizli miktar yoktur. Bu bütün OTC derinlik ekranlarının modeli değildir.

Son miktar 100−30−10+20=80’dir. Görüntülerin farkı 20, gerçekleşen miktar 30’dur; iptalle birlikte 40 sayılmaz. 80’e uzlaşma bu tanımlı olay dizisini kontrol eder. Yalnız 100 ve 80 görüntüleri ise başka birçok diziye izin verir. Ekrandan kaybolan miktarı yalnız kaybolduğu için agresöre yazmayın.

Piyasa derinliği: DOM merdivenini nasıl okumalı?

DOM, Bid ve Ask seviyelerini ve varsa her seviyede sunulan miktarı gösterir. Bekleyen Bid o fiyattan alış isteğidir; Ask’ı alan emir bekleyen satışa karşı agresif alıştır. Toplu miktar bir kurumun kimliğini veya amacını belirlemez.

Büyük miktar gerçekleşme, iptal veya eklemeyle değişebilir. Tek başına taban, kurum veya manipülasyon kanıtı değildir. Kurgu FIFO kuyruğunda pasif alışınız 20, önünüzde 100, arkanızda 100 birim olsun. Gelen satış 80 ise dolumunuz sıfırdır. Önce önünüzden 70 iptal edilirse ilk 30 satıştan sonra 20’niz dolar. Arkadan 70 iptal edilirse dolum yine sıfırdır. İki iptal de görünür toplamı 220’den 150’ye indirir; sonucu değiştiren kuyruk konumudur. Bu tam olay verili FIFO varsayımıdır, bütün OTC ürünlerinin dağıtım kuralı değildir.

Footprint grafiği: saldıran kimdi?

Footprint sağlanan gerçekleşmeleri mum içinde fiyat ve sınıfa böler. Yönün besleme tarafından mı raporlandığını, yazılım tarafından mı tahmin edildiğini belirtin. MT5, Bid ile Ask arasındaki borsa işleminin yönünü belirsiz bırakabilir. NinjaTrader BidAsk ve UpDownTick farklı kurallar kullanır; uygun tarihsel veri gerekir. Belgedeki Volumetric Bars spot Forex verisinde desteklenmez.

Belirli bir yerin kurgu beş dakikalık kaydında Ask tarafına sınıflanan 500, Bid tarafına sınıflanan 100 kontrat, bu sınıflamada beşe bir oran verir. Ask’ta yoğun alış ve sınırlı yukarı ilerleme, satış tarafında emilim hipotezi kurdurabilir. Bid’te işlem ise agresif satıştır. Kayıt, katılımcı kimliğini, gizli emirleri veya niyeti belirlemez; dönüşü garanti etmez.

Volume Profile: piyasanın değerde hissettiği yer mi?

Etkinliği fiyatlara gruplama ve değeri yorumlama

Profil için kaynak, pencere ve satır oluşturma yöntemi gerekir. TradingView düşük zaman dilimi mumlarını kullanır; işlem hacmi, tick sayısı ve kripto baz/karşıt para hacmini ayırır. Forex girdisi tick hacmidir. Yukarı/aşağı ayrımı mum yönüne göre yapılır; bağımsız agresör raporu değildir.

POC bu hesapta en çok etkinlik içeren satırdır; kesin mıknatıs veya adil değer tahmini değildir. Value Area sınırları seçilen yüzde ve satır seçimine bağlıdır. %70 yaygın ayardır, fizik yasası değildir. Seçilen satırların mutlaka tam %70 içereceğini varsaymayın; algoritmayı okuyun. Geçmiş POC’a dönüş, alan kırılımı veya dokunulmamış önceki POC’a ziyaret ayrı hipotezlerdir. Tetik, gözlem zamanı, çıkış ve maliyetleri sonuçtan önce yazın.

Bireysel araçlar: TradingView’den NinjaTrader’a

Abonelikten önce olay verisini ve kapsamını kontrol edin. TradingView’in belgelenmiş Forex profili düşük zaman dilimi tick sayılarını kullanır; işlem yerinin raporladığı gerçekleşmelerle aynı veri değildir. Ücretli plan veri doğruluğu, tam defter veya avantaj kanıtı olmaz.

NinjaTrader Volumetric Bars için BidAsk/UpDownTick sınıflaması, fiyat başına toplama ve tarihsel tick gereksinimlerini belirtir. NinjaTrader veya Sierra Chart için sürüm, bağlantı, araç izni, tarihsel derinlik ve toplam ücreti sağlayıcıdan doğrulayın. Bookmap için paketteki derinlik olayları ve geçmişi; ATAS için kaynak, sınıflama ve veri yetkileri önemlidir. Burada güncel fiyat sıralaması veya evrensel sektör standardı ilan edilmiyor. Isı haritasının parlaklığı emrin niyetini açıklamaz.

Pratik kullanım ve sınırlar

Döviz vadeli işlem beslemesi kendi kontratını ve yerini; spot beslemesi kendi kaynağını anlatır. Para birimi etiketi benzerliği sabit korelasyon, eşit fiyat veya küresel kapsam sağlamaz. İkisini kullanırsanız kotasyon yönü, saat ve kontrat tarihlerini hizalayın; her kuralın hangi diziden geldiğini yazın.

Kaynağın yeniden üretilebilir, değişmeyen kurgu EUR/USD Ask defteri USD/EUR cinsindedir: 1,1001’de 40.000 EUR, 1,1002’de 60.000, 1,1003’te 100.000. 150.000 EUR alış üç fiyatı da kabul etsin: sırasıyla 40.000, 60.000 ve 50.000 EUR alır. Ödeme 165.031 USD, ağırlıklı ortalama yaklaşık 1,10020667’dir. Hepsini en iyi Ask’tan alma karşılaştırması 165.015 USD; fark 16 USD veya ortalama yaklaşık 1,0667 piptir. Pip 0,0001; ücret yok; eşleştirme sırasında ekleme veya iptal yoktur.

TRY modeli: fiyat limiti toplam harcama limiti değildir

Ayrı kurgu kaldıraçsız nakit EUR alımı düşünün; CFD teminatı veya azami zarar hesabı değildir. Ask defteri 50,00’da 2.000 EUR, 50,05’te 3.000, 50,10’da 5.000 EUR olsun. Fiyat TRY/EUR, miktar EUR’dur. Sabit komisyon her pozitif dolumlu emir için 200 TRY, toplam harcama tavanı 250.200 TRY olsun. Miktar adımını yalnız bu simülatörde 100 EUR seçin. Bunlar canlı kur, gerçek kurum ücreti veya sözleşme kuralı değildir.

5.000 EUR piyasa alışında 2.000×50,00 + 3.000×50,05 = 250.150 TRY ödenir. Komisyonla 250.350 TRY: tavanı 150 TRY aşar. En iyi Ask×5.000 + 200 = 250.200 kontrolü tam tavana eşit görünür ama ikinci seviyeyi atlar. Defter boyunca hesap yapmadan “bütçeye uygun” sonucu vermeyin.

Yalnız miktarı 4.900 EUR yaparsanız 2.000×50,00 + 2.900×50,05 = 245.145, komisyonla 245.345 TRY olur; tavanın 4.855 TRY altındadır. Bu 100 EUR adımlarında sığan en büyük miktardır: sonraki 5.000 EUR artık sığmaz. Bu bütçe 4.900 EUR’yu güvenli yatırım yapmaz; yalnız tanımlı nakit kontrolünü karşılar.

5.000 EUR emrine 50,00 fiyat limiti ve anında kısmi dolum, kalanı iptal koşulu verirseniz yalnız 2.000 EUR dolar; 3.000 EUR iptal edilir. Toplam 100.200 TRY’dir. Daha az harcama aynı hedef miktarı almak değildir. Tamamı ya da hiçbiri koşulu ayrı talimattır. Defterin sabitliği varsayımı bozulursa bu sayılar yeniden hesaplanır.

Sonraki adım: emir akışına nereden başlamalı?

Kaynağın EUR/USD defterinde yalnız emri 1,1002 limit ve anında kısmi dolum/kalanı iptal olarak değiştirin. 100.000 EUR, 110.016 USD’ye dolar; ortalama 1,10016, kalan iptal 50.000 EUR’dur. İlk tam süpürme ise 1,1003’te 50.000 EUR bırakır. O teklifin sonra iptal edilmesi işlem hacmini artırmaz. Görüntü, miktarın gerçek emir ulaştığında hâlâ orada olacağı taahhüdü değildir.

Önce olayın anlamını ve dizinin tamlığını kontrol edin. MT5 Forex Volumes fiyat değişimlerini sayar, işlem gören para miktarını değil. 120 ve 80 güncelleme bildiren iki kaynak, nakit ciroda %50 farkı kanıtlamaz. Hesap tutarı 5.000 EUR olsa da tek başına uygunluk, veri bütçesi veya avantaj belirlemez. Öğrenme süresi ve abonelik de başarı kanıtı değildir.

1. Sentetik olay kaydını elle uzlaştırın; gerçekleşme, iptal ve eklemeyi ayrı sütunlarda tutun.
2. Alış defterinde miktar, fiyat limiti, toplam nakit tavanı, komisyon ve kısmi dolum politikasını ayrı test edin.
3. Gerçek araç düşünülüyorsa kontrat, tick değeri, teminat ve risk yanında sağlayıcıyı, ikamet uygunluğunu, veri izinlerini ve güncel toplam maliyeti doğrulayın.

Uygulamalı order flow, Forex likiditesi ve spot–vadeli işlem farkı sonraki okumalardır. Bir sonraki testte fiyat fotoğrafıyla olay kaydını karıştırmayın.