Pin bar: medir a forma, fixar a zona e calcular a execução

Uma definição que se pode medir

Uma Pin bar tem corpo pequeno perto de uma extremidade e sombra dominante do lado oposto. Uma sombra inferior mostra que o fecho terminou acima do mínimo; a superior, abaixo do máximo. OHLC não identifica quem negociou ou porquê. Num exemplo hipotético EUR/USD, Low 1,0820 e fecho posterior 1,0860 perto do máximo descrevem observações, não a defesa comprovada de suporte por compradores identificáveis.

Fixe uma variante operacional antes do teste. Aqui R = High−Low >0 e B = |Close−Open|, com 0<B≤R/3. A sombra dominante tem de ser pelo menos 2B; a oposta, no máximo 0,10R. Para sombra inferior, todo o corpo deve ficar no terço superior; para sombra superior, no inferior. Aceitamos igualdade e excluímos corpo zero, portanto doji. São escolhas de classificação, não uma definição ótima universal.

Defina U = High−máximo(Open, Close) e D = mínimo(Open, Close)−Low. A condição do corpo superior é mínimo(Open, Close) ≥ Low+2R/3; a do inferior é máximo(Open, Close) ≤ Low+R/3. Valide primeiro se High contém Open/Close e se Low não os excede. Um conjunto OHLC inválido não deve passar só por uma razão numérica.

Sombra inferior e superior não revelam intenções

O corpo pode ser ascendente ou descendente em ambas as variantes. Martelo e hanging man têm sombra inferior longa; o contexto anterior distingue descida ou subida. Shooting star tem sombra superior após subida; o hanging man não é a sua imagem refletida. Compare Martelo invertido e estrela cadente: forma, contexto e Bid/Ask e Padrões de velas: preços, contexto e contagem sem duplicar sinais, sem transportar estatísticas de ações para Forex.

Duas velas sintéticas EUR/USD Bid, com pip 0,0001: inferior O/H/L/C =1,1050/1,1060/1,1000/1,1055; superior =1,1005/1,1060/1,1000/1,1010. Ambas têm amplitude 60 pips, corpo ascendente 5 e sombra dominante 50. Na primeira D50/U5; na segunda D5/U50. O corpo ocupa aproximadamente 8,33% e a sombra dominante 83,33% da amplitude. Ambas satisfazem o modelo mesmo com corpo ascendente.

Geometria e localização são condições separadas

Uma zona de suporte previamente fixada pode integrar outra condição, mas não muda as proporções da vela. No primeiro modelo Bid, Low 1,1000 está na zona predefinida 1,0995–1,1005. Isso não demonstra taxa de acerto ou vantagem. Especifique Desenhar suporte e resistência: região, tempo e amostra e a disponibilidade de qualquer observação de intervalo superior antes de conhecer o movimento seguinte.

Mudar todos os preços conserva a forma, não o filtro

Modelo separado em pontos arbitrários, mesmo lado de preço e escala. Zona 99–101 fixada antes de ambas as variantes. A: O105, H106, L100, C105,5. B: O109, H110, L104, C109,5. B é A deslocada integralmente quatro pontos para cima.

Mesmas proporções, localização diferente

Desloque horizontalmente ou amplie o diagrama para ler todos os detalhes.

Em ambas R6, B0,5, D5 e U0,5: B/R=0,5/6, D/B=10 e U/R=0,5/6. As duas satisfazem a forma inferior escolhida. Só A tem Low dentro de 99–101; B tem Low 104. Rejeitar B segue o filtro de localização, não deixa de ser pin bar. Mover a zona para 103–105 depois de ver B cria outra regra. A aprovação de A também não garante subida.

Uma vela Ask não é sempre a Bid mais um spread

Considere quatro observações sucessivas Bid [1,1050; 1,1060; 1,1000; 1,1055]. Um spread constante de dois pips conserva a geometria. Use antes spreads [2; 2; 40; 20] pips nessas observações: Ask [1,1052; 1,1062; 1,1040; 1,1075]. O OHLC próprio Ask é 1,1052/1,1075/1,1040/1,1075: amplitude 35 pips, corpo 23, sombra inferior 12 e superior zero.

O corpo 23 excede 35/3, pelo que Ask falha a forma que Bid cumpre. Os spreads deliberadamente grandes são um contraexemplo, não condições típicas de EUR/USD. Com spread variável, não se reconstroem extremos Ask somando um único valor aos quatro OHLC Bid já concluídos. Preserve o lado de preço da classificação e o da execução.

Da identificação à operação: regras diferentes

Comprar depois do fecho, esperar rutura do máximo ou colocar limite num recuo são regras diferentes com possibilidades distintas de preenchimento. Uma ordem limite pode não executar. Cruzar o máximo demonstra só que o nível foi cruzado, não persistência futura. Registe quando cada dado e cada ordem ficaram disponíveis.

Modelo original, conta USD: compra 10 000 EUR depois da primeira vela, Ask 1,1058 com Bid 1,1056. Stop escolhido 1,0998, dois pips abaixo do Low anterior; alvo 1,1178. Saída efetiva ao Bid 1,0998 perde 60 pips/60 USD; Bid 1,1178 ganha 120 pips/120 USD. Comissão total fictícia 2 USD dá −62 ou +118 USD. A relação bruta 2 passa para 118/62≈1,90 líquida.

O spread já está nos lados de execução Ask/Bid, não se subtrai outra vez. Financiamento, impostos e conversão foram omitidos nesse modelo. Um stop comum pode executar pior: Bid 1,0993 perde 65 USD brutos e 67 USD com comissão. Os cinco pips adversos são hipotéticos, sem frequência ou máximo atribuídos. No Forex típico MT5, stops de compras são verificados no Bid e de vendas no Ask; instrumentos de bolsa podem ter regras de acionamento diferentes.

Modelo adicional para conta EUR em Portugal: converta apenas os resultados anteriores à taxa hipotética fixa 1,10 USD/EUR e sem taxa de conversão. O stop como planeado dá −56,36 EUR, o alvo +107,27 EUR e a execução pior −60,91 EUR. A relação líquida permanece 118/62 porque se usa o mesmo fator positivo, mas uma comissão ou conversão real diferente mudaria os resultados. A forma da vela não escolhe o volume nem garante o orçamento.

Se uma vela contiver stop e alvo, OHLC pode não revelar qual foi alcançado primeiro. Distinguir reconhecimento de preenchimento evita atribuir a uma silhueta uma rentabilidade que os dados não permitem reconstruir.

Erros que alteram o teste

Forma não fornece probabilidade de vitória ou identificação de capital institucional. Estatísticas de padrões em ações dependem de amostra e definição de sucesso e não validam diretamente uma regra cambial. Uma vela aberta pode mudar antes do fecho; uma regra intrabar e outra com vela concluída são testes diferentes.

Escolher o stop apenas para mostrar menos risco pode alterar a regra. Distância, lado de acionamento, volume e pior execução pertencem ao mesmo modelo. Não há buffer universal de cinco ou dez pips ou proteção contra uma suposta caça a stops. Aplique o mesmo princípio ao Engolfo: corpo, cotação inversa e execução real: contexto fixado depois do desfecho contamina a avaliação.

H4, D1 e M15 agrupam observações diferentes. A anatomia não prova qual intervalo funciona melhor ou que um sinal diário equivale a vinte M5. Compare regra completa e custos numa amostra separada da escolha dos critérios.

O que fazer na próxima sessão de estudo

1. Fixe validade OHLC, igualdade, corpo zero e proporções; guarde instrumento, lado de preço, intervalo e fonte antes de avaliar contexto.
2. Escreva entrada, invalidação além da sombra dominante, buffer, alvo e volume. Recalcule relação líquida e um preenchimento pior; as escolhas não são impostas pela forma.
3. Mantenha zonas fixadas antes do sinal e registe ordens executadas, canceladas, não executadas e perdas no Diário de negociação. Separe seleção dos critérios de avaliação.

Vinte operações demo documentam exemplos, não estabelecem eficácia nem justificam automaticamente risco real. Continue com Backtest: regras, preços, custos e informação disponível no instante certo e mantenha o Plano de negociação com regras que outra pessoa consiga reproduzir.