Správně přečtená zpráva může vést k horšímu výsledku, než naznačuje graf. Kotace při rozhodnutí, spuštění pokynu a skutečná realizace jsou různá pozorování. Ověřte jméno události, datum a pásmo v oficiálním kalendáři. Všechny následující EUR/USD ceny jsou fiktivní vstupy, nikoli změřený záznam skutečného zveřejnění.

Co rozšíření spreadu vypovídá

Spread je Ask minus Bid jednoho současného záznamu. Kolem zprávy mohou poskytovatelé likvidity rozšířit nebo stáhnout ceny, ale retailová kotace závisí také na konstrukci, přirážkách a obchodním uspořádání poskytovatele. Samotný rozdíl neidentifikuje příčinu. Ukládejte současné ceny i potvrzené filly a srovnávejte je se smlouvou účtu.

OANDA Europe Limited popisuje dynamické spready měnící se s volatilitou, likviditou, zprávami a otevřením či uzavřením trhu. IG International Limited popisuje odvozené FX CFD ceny a proměnlivý spread, také širší ceny pro velké obchody. Jsou to pojmenované produkty, ne důkaz, že každý broker předává jednu nezměněnou cenu nebo že každý výkyv je řádná realizace. Spike sám neprokazuje ani pochybení. Demo učí rozhraní, negarantuje živé filly; nepředpokládejte pevné rozšíření 1→12 pipů nebo návrat do dvou minut.

Nejdříve spojte správné časy Bid a Ask

Původní fiktivní feed má t0 Bid 1,1000 / Ask 1,1002 a t1 Bid 1,1005 / Ask 1,1007. Každý záznam obsahuje současně obě strany, pip je 0,0001. Oba spready jsou 2 pipy. Spojením nového Ask se starým Bid dostanete (1,1007 − 1,1000)/0,0001 = 7 pipů, včetně posunu celé kotace o 5 pipů.

Umělý spread spojením různých časůFiktivní úplný záznam t0 má Bid 1,1000 a Ask 1,1002, t1 má Bid 1,1005 a Ask 1,1007. Oba spready jsou 2 pipy. Červené čárkované spojení starého Bid s novým Ask dá 7 pipů, ale takový záznam nebyl pozorován; starší Bid není automaticky stále obchodovatelný.RŮZNÉ ČASY, JINÉ MĚŘENÍt0Bid 1,1000Ask 1,1002Spread 2 pipyt1Bid 1,1005Ask 1,1007Spread 2 pipyAsk t1 − Bid t0 = 7 pipů.To není spread žádného záznamu.Oba úplné záznamy mají 2 pipy.
Chyba časového párování. Původní dva úplné fiktivní EUR/USD záznamy, pip = 0,0001.

Skutečné zadané spready jsou oba 2 pipy; smíchaných 7 pipů zahrnuje posun kotace a není pozorovaný spread.

Na malé obrazovce lze diagram posunout vodorovně nebo zvětšit. Hodnoty a závěr najdete také níže v textu.

t0 / t1
1,1000–1,1002 / 1,1005–1,1007 – V každém čase vlastní současný pár.
Nesoučasné Ask t1 − Bid t0
7 pipů – Červené spojení je chyba párování, nikoli další záznam.

Staré Bid nepovažujeme za stále realizovatelné po příchodu t1. Sedmipipový rozdíl není pozorované rozšíření spreadu. Při exportu stran uchovejte párování a čas; pokud úplný záznam nelze obnovit, označte chybějící data místo vymyšlené současnosti. API OANDA obsahuje čas a samostatné seznamy bids/asks; schéma není zárukou vašeho konkrétního exportu.

Stejný střed, jiná cena obou stran

Jiný původní model má před změnou Bid 1,1000 / Ask 1,1002, střed 1,1001 a spread 2 pipy. Po změně Bid 1,0995 / Ask 1,1007 zachovává střed 1,1001, ale spread je 12 pipů. Bid klesl o 5, Ask vzrostl o 5 a rozdíl se zvýšil o 10 pipů. Graf středu přitom nevykáže pohyb.

Nákup 10 000 EUR a okamžitý prodej při předpokladu neměnných dostupných obou stran znamená před jinými poplatky −2 nebo −12 USD. Takovou dostupnost nelze garantovat. Kalendář neudává univerzální násobek spreadu a označení NFP neurčuje nejnebezpečnější zprávu nebo pevný dvoufázový průběh ceny.

Stop může být aktivován i bez změny středu

U OTC Forex pravidel MT5 se long SL kontroluje proti Bid, short SL proti Ask; burzovní produkty mohou mít jiné spouštění. Uvažujte dvě samostatné dřívější pozice, nikoli hedgované portfolio. Long vstoupil Ask 1,1002 se stopem 1,0996, short Bid 1,1000 se stopem 1,1006. Každý má plánovanou vzdálenost 6 pipů. Rozšířený záznam 1,0995/1,1007 splní obě příslušné aktivační podmínky, ačkoli střed zůstal stejný.

Spuštění není fill. Samostatný long 10 000 EUR při skutečně předpokládaném Bid výstupu 1,0993 dá hrubě −9 USD; s modelovou celkovou provizí 0,40 USD čistě −9,40 USD. Přesný stop fill 1,0996 by dal −6,40 USD. Skutečný fill je o 3 pipy pod stopem, ale o 2 pod spouštěcím Bid: určete referenci a neodečítejte oba rozdíly jako dvě další položky. Bid graf neobnoví short Ask spouštění.

Běžný stop negarantuje cenu a závisí na politice entity. Garantovaný stop je jiný produkt s podmínkami a případnou platbou. V příslušném rozsahu retailových CFD ochrana záporného zůstatku omezuje souhrnný závazek k prostředkům vyhrazeným účtu CFD včetně hotovosti a nerealizovaného čistého CFD zisku. Neplatí pro každé aktivum, účet či klienta a negarantuje plánovanou ztrátu jednotlivého obchodu. České operativní opatření ČNB nelze přenášet na jiné produkty jen kvůli jazyku webu.

Nový vstup: fill zahrňte právě jednou

V nezávislém obchodě předchází viditelné Bid 1,0995 / Ask 1,1007 skutečně předpokládanému nákupu Ask 1,1009 v objemu 10 000 EUR. Vstup je o 2 pipy horší než viditelné Ask. Pozdější Bid prodej 1,1013 dá hrubě 4 USD, po provizi 0,40 čistě 3,60 USD, bez financování a dalších nákladů. Znovu neodečítejte viditelných 12 pipů ani vstupní rozdíl 2 pipy; účinek je již ve skutečných cenách.

Protipříklad se stejným výstupem a hypoteticky lepším vstupem 1,1007 by dal 5,60 USD čistě. Rozdíl 2 USD izoluje horší vstup, nedokazuje dostupnost lepší ceny. Skutečný vstup 1,1009 a provize 0,40 vyžadují pro nulový výsledek Bid 1,10094. Je to matematický práh, který může vyžadovat zaokrouhlení na tick. Užší spread ani pozdější čas nepotvrzuje směr nebo bezpečí. Čekání 15–30 minut a čistě vypadající trend nejsou zárukou příznivé realizace.

Průměr podle času, aktualizací nebo objemu

Samostatný desetisekundový feed má spread 2 pipy devět sekund při devíti aktualizacích a 12 pipů jednu sekundu při devadesáti aktualizacích. Časový průměr je (9 × 2 + 1 × 12)/10 = 3 pipy. Prostý průměr aktualizací je (9 × 2 + 90 × 12)/99 ≈ 11,09 pipu; poslední sekunda nese váhu 90/99 místo 1/10. Ani údaj není nákladem konkrétního fillu. Určete váhy a hranice okna. BIS Working Paper 1229 zkoumá distribuce spreadů a strukturální zlomy, ne nejztrátovější retailový styl kolem zpráv.

Nový CZK test částečných fillů. V nezávislém fiktivním EUR/CZK nákupu je 1000 EUR realizováno za Ask 25,201 a 4000 EUR za 25,209. Objemově vážený vstup je (1000 × 25,201 + 4000 × 25,209)/5000 = 25,2074. Předpokládaný Bid výstup všeho za 25,210 dává 13 Kč hrubě. Dva vstupní poplatky po 2 Kč a výstupní 3 Kč nechají 6 Kč čistě, ostatní náklady vynechány.

Prostý průměr dvou vstupních cen 25,205 by vytvořil nepravdivých 25 Kč hrubě a 18 Kč čistě, o 12 Kč více. Každý fill má svůj objem; počet záznamů není váha obchodu. Cenový rozdíl již obsahuje obě realizační strany, takže ani zde další odečet domnělého spreadu nepatří. Žádná cena nebo poplatek není aktuálním ceníkem brokera.

Kontrolní postup pro další test

  1. Uložte oficiální čas zprávy, příjem, celé současné Bid/Ask, stranu, objem, stav a každý fill včetně odmítnutých či částečných.
  2. Určete vzorkovací frekvenci. Sekundové pozorování může minout kratší spike; jeho nepřítomnost ve vzorku neprokazuje nepřítomnost na trhu.
  3. Počítejte P/L z každého skutečného objemu a ceny, pak poplatky, financování a konverzi. Screenshot spreadu není nákladem každého pokynu.
  4. V backtestu oddělte vstup, zákaz vstupu, stop a výstup. Čekání, snížení objemu a posunutí stopu jsou jiné verze pravidel, nikoli garance omezení ztráty na 1 %.
  5. Srovnejte záznam s podmínkami vybrané entity. Název stylu ani ztrátové procento poskytovatele neurčují pravděpodobnost výsledku vaší strategie.