Interactive Brokers: döviz bakiyesi, komisyon ve hesap kapsamı

Interactive Brokers (IBKR), menkul kıymet yatırımı, türevler ve çoklu para birimi hesaplarını bir araya getirir. Ana şirket Nasdaq’ta IBKR sembolüyle işlem görür; müşteri hesaplarını ayrı düzenlenen grup şirketleri yürütür. Ekranda EUR/USD görmek tek başına ürünün ne olduğunu söylemez: döviz dönüşümü, borçla finanse edilen pozisyon ve döviz CFD’sini ayırın. Hesap türü ile ürün izni, maliyeti ve fonlama ihtiyacını değiştirir.

Bu yazı Türkiye’de yerleşik kişiye hesap açma veya yabancı kaldıraçlı hizmete erişme önerisi değildir. İlgili hizmet için SPK yetkisi ayrıca kontrol edilir. Yabancı lisans veya BDDK denetimi bu yetkinin yerine geçmez. Türkçe konuşmak da mukimlik ülkesini belirlemez; başvurunun kabulü ile hukuki hizmet yetkisi aynı soru değildir.

Interactive Brokers kimdir, geçmişi neyi kanıtlar?

Grubun kökleri Thomas Peterffy’nin 1977’deki opsiyon piyasa yapıcılığına uzanır; halka arz 2007’dedir. Borsa kotasyonu ve kurumsal geçmiş bilgi sağlar. Bunlar hesabınızın karşı tarafını, size açılacak ürünleri veya müşteri varlığının geri alınmasını garanti etmez. Mali gücü değerlendirirken tarihli güncel finansal tabloyu kullanın; eski sermaye rakamını bugünkü güvence gibi tekrarlamayın.

Grup hem kurumsal hem bireysel müşterilere, farklı varlık sınıflarında hizmet verir. Geniş grup kataloğu belirli mukimlikteki her hesabın aynı piyasalara ulaşabildiği anlamına gelmez. İhtiyacınız yalnız hisse almaksa, gelişmiş türev modüllerini sırf mevcut oldukları için kullanmanız gerekmez. Planladığınız işlem akışını, ürün izinlerini ve destek koşullarını inceleyin; “brokerların brokerı” sözü teknik kontrol yerine geçmez.

Düzenleme ve fon koruması: sözleşmedeki şirket

Şirket adını başvuru ve müşteri sözleşmesinden alın, sonra ilgili sicil ve hizmet izniyle eşleştirin. İrlanda Merkez Bankası kaydı Interactive Brokers Ireland Limited’i C423427 referansıyla gösterir. Bu kayıt Türkiye’den hesabınıza hangi şirketin hizmet vereceğini kanıtlamaz. AB mukimliği bile tek başına otomatik IBIE sözleşmesi veya her varlık için tazminat kapsamı oluşturmaz.

IBIE müşteri koruma açıklaması, uygun müşteriler ve varlıklar için İrlanda ICS sistemini anlatır. Yatırım şirketinin yükümlülüğünü yerine getirememesi ile piyasa fiyatının düşmesi farklıdır: sistem işlem zararını geri ödemez. Müşteri varlıklarının ayrılması, nakit/menkul kıymet saklama yeri ve teminat tasfiye koşullarını ayrı okuyun. Grup içindeki bir başka şirketin korumasını bütün bakiyelere yaymayın. Broker seçim kontrol listesi kimlik, ürün ve belge eşleştirmesini sıraya koyar.

Komisyon, makasın ortadan kalkması değildir

Komisyon ve finansman hizmete, plana, piyasaya ve bakiyelere göre değişir. Açık komisyon, alış/satış farkını veya yürütme maliyetini sıfırlamaz. “En düşük finansman” sıralaması burada kurulmaz. Aynı büyüklük ve sıklık için güncel tarifeyi hesaplayın; tanıtım minimumunu bütün işlemlerin toplam maliyeti yapmayın.

Yayımlanan ilk manuel spot döviz kademesinde 0,20 baz puan, %0,002 demektir; emir başına minimum 2 USD’dir. Sadece bu bileşen için USD eşdeğeri 1.000 işlemde ham 0,02, 10.000 işlemde 0,20, 100.000 işlemde 2 USD hesaplanır. Minimum uygulandığında üçünün her biri 2 USD olur. Ayrı ayrı on adet 1.000 USD dönüşümün minimumları toplam 20 USD’dir. Bunlar gerçek kur, makas ve bütün ücretleri kapsayan teklifler değildir.

Otomatik dönüşüm farklı fiyatlanır: yayımlanan tipik kur ayarlaması %0,03’tür, ayrıca dönüşüm komisyonu alınmaz. Manuel komisyon ile otomatik kur farkını aynı kalemmiş gibi toplamayın. Hangi yolun gerçekten uygulanabildiği ve aracı/introducing broker ek ücretleri sonucu değiştirebilir. Gerçekleşen kura, emir sayısına ve hesap koşuluna bakın.

Pozitif toplam, başka para birimindeki borcu kapatmaz

Kaynak kurgu Margin hesabında yalnız 2.000 EUR ve −300 USD nakit vardır; menkul kıymet veya başka döviz yoktur. Sabit 1 USD = 0,90 EUR değerleme kuru kullanılır. Faiz ve ücret dışarıda, dönüşüm veya otomatik geri ödeme yapılmıyor. Bu bir Cash hesabı örneği değildir.

USD borcu raporda −270 EUR değer taşır ve toplam 1.730 EUR görünür. Gerçek para birimi bakiyeleri hâlâ +2.000 EUR ile −300 USD’dir. Baz para birimini değiştirmek de döviz işlemi gerçekleştiğini kanıtlamaz. Her para biriminin hareket dökümünü okuyun; pozitif toplamın içinde finansman gerektiren borç kalabilir. Bu hesap gerekli teminatı veya çekilebilir tutarı bulmaz.

Spot dönüşüm, finanse edilmiş bakiye ve CFD

Gerçek spot dönüşüm para birimi bakiyelerini değiştirir. Döviz CFD’si ise kura bağlı ayrı bir türev sözleşmedir. IBIE’nin Forex CFD temel bilgi belgesinde sözleşmenin IBIE ile olduğu, dayanak para birimlerine sahiplik sağlamadığı açıklanır. Bir ECN etiketi veya bankalararası fiyat kaynağı, ekrandaki ürünün sahiplik yapısını tek başına belirlemez. ECN ve piyasa yapıcı ayrımı bu terimlerin sınırını açıklar.

IBKR baz para birimini raporlama ve teminat gereksinimleri için kullanır; bütün döviz bakiyelerini kendiliğinden dönüştürmez. Cash hesabında pozitif döviz bakiyeleri sınırlaması vardır; Margin hesabında negatif bakiye ve buna bağlı fonlama ihtiyacı bulunabilir. Perakende CFD’ye özgü negatif bakiye veya tasfiye korumasını bütün Margin hesabına ve her spot dönüşüme uygulamayın. Hesabın türü, gerçek ürün ve ilgili sözleşme birlikte okunur.

TWS, Desktop, Pro ve Lite: arayüz izin vermez

IBKR; Trader Workstation, IBKR Desktop, Client Portal ve mobil araçlar listeler. Arayüz değiştirmek ürün riskini düşürmez veya yeni işlem izni kazandırmaz. Kullanacağınız arayüzde emir önizleme, iptal ve hareket mutabakatını sınayın. Gerekli emir tipi, veri aboneliği ve ücretler hesap bazında kontrol edilir; bütün kullanıcıların TWS ile başlaması gerekmez.

Pro/Lite seçimini ülke, müşteri sınıfı ve gerçek ürün koşuluyla inceleyin. Bir ülkedeki reklamın başka yerde aynı plana erişim sağladığını varsaymayın; eski “ABD dışındaki herkes otomatik Pro” genellemesini kullanmayın. Daha kapsamlı kaldıraç düşünülüyorsa Portföy teminatı ve uygunluk koşulları ayrıca incelenir. Platformun gelişmişliği, fonlama ve zarar planının yerini almaz.

Kime uygun: katalog yerine gerçek işlem ihtiyacı

İhtiyacınız olan piyasaları hesabın erişebildikleriyle karşılaştırın. Minimum komisyon, dönüşüm, borç faizi, veri ücreti ve rapor hazırlama yükünü birlikte değerlendirin. Destek dilini ve verilecek vergi belgelerini gerçek şirketten doğrulayın. Yabancı marka tek başına hangi beyanın gerekeceğini belirlemez; vergi mukimliği ve işlemin niteliği belirleyicidir. XTB incelemesi gibi karşılaştırmalarda da aynı şirket ve ürün kapsamını kullanın.

Yeni TRY testi: borcun anaparası ile fonlama bütçesi

Ayrı varsayımsal bütçede 300 USD borcu kapatmak için 12.000 TRY ayrıldığını düşünün. Yalnız modelde 40 TRY/USD kuru kullanılır; bu, TCMB veya uygulanabilir banka/broker kuru değildir. Seçilen uygun manuel emre 2 USD minimum komisyon uygulanıyor ve bu ücret de aynı bütçeden ayrıca finanse ediliyor varsayılsın. İhtiyaç 302 USD eşdeğeri, yani 12.080 TRY’dir; anaparaya tam yeten bütçe 80 TRY eksiktir. Makas, transfer ücreti ve faiz ayrıca olabilir.

Bu bir TRY hesabı, desteklenen doğrudan döviz çifti veya para yatırma kanalı iddiası değildir. Kaynak örnekteki EUR bakiyesine dokunmuyor, bütün hesabın yetersiz olduğunu da söylemiyoruz: yalnız ayrılmış fonlama zarfını test ediyoruz. Rapor kurunun 42 TRY/USD olması ise aynı −300 USD borcu −12.600 TRY gösterir. 40 kurundaki −12.000’e göre değerleme 600 TRY değişir; dolar borcu hâlâ −300’dür. Değerleme değişimi, gerçek ödeme ve ücret finansmanı üç ayrı olaydır.

Hesap açmadan önce uygulanacak sıra

1. İstenen ürün, para birimi ve piyasaları yazın. Gerçek hesap türü ve izinleriyle eşleştirin; grup kataloğunu erişim taahhüdü saymayın.
2. Sözleşme şirketini, ilgili sicil kaydını ve mukimlik yolunu doğrulayın. Türkiye’de ilgili SPK yetkisi ayrıca gerekir; İrlanda Merkez Bankası kaydı yerel izin yerine geçmez.
3. Manuel/otomatik dönüşümü ayırın. Her emrin minimumunu, makası, finansmanı ve ek ücretleri gerçek işlem sayısıyla hesaplayın.
4. Her dövizin bakiyesini ve hareket geçmişini uzlaştırın. Pozitif rapor toplamından otomatik borç kapatma sonucu çıkarmayın.
5. Destek dilini, veri aboneliklerini ve belge örneklerini inceleyin. İşlem önizlemesini uygun ortamda sınayın; para göndermeden önce kendi kontrol listenizi tamamlayın.